IPO时间线
券商截止申购
2025-02-26
上午截止
港交所截止招股
2025-02-26
中午12:00截止
券商公布中签 (T-2)
2025-02-27
下午起部分券商陆续公布
暗盘交易 (T-1)
2025-02-28
下午
港交所公布配发 (T-1)
2025-02-28
夜晚
过户处公布配发 (T-1)
2025-02-28
夜晚
上市日 (T)
2025-03-03
首日挂牌交易
公司概览
| 股票名称 | 蜜雪集团 |
|---|---|
| 股票代码 | 02097 |
| 公司全称 | 蜜雪冰城股份有限公司 |
| 行业 | 食品飲料 |
| 主营业务 | 公司是一家領先的現制飲品企業，聚焦為廣大消費者提供單價約6元人民幣（約1美元）的高質平價的現制果飲、茶飲、冰淇淋和咖啡等產品。 |
| 上市日期 | 2025-03-03 |
| 发售章程规则 | 旧规 |
| 上市规则章节 | 待提取 |
| 同股不同权 | 否 |
| 公司地址 (中国内地) | 中國河南省鄭州市金水區北三環南、文化路東瀚海北金商業中心16004室 |
| 公司地址 (香港) | 待提取 |
| 注册地 | 待提取 |
| 上市方式 | 待提取 |
| 上市板块 | 主板 |
| 公司网站 | https://www.mxbc.com/ |
| 股份过户登记处 | 香港中央證券登記有限公司 (Computershare Hong Kong Investor Services Limited) |
| 过户处联系方式 | (852)2862 8628 |
| A股/美股二次上市 | 否 |
发售信息
| 发售机制 | 待提取 |
|---|---|
| 发售价 | HK$ 202.50 / 股 |
| 招股价区间 | 待提取 |
| 每手股数 | 待提取 |
| 入场费 | 待提取 |
| 面值 | 待提取 |
| 招股期间 | 待提取 |
| 全球发售股数 | 待提取 |
| 香港公开发售股数 (初始) | 待提取 |
| 公开发售手数 (初始) | 待提取 |
| 国际配售股数 (初始) | 待提取 |
| 发行比例 | 待提取 |
| 发行后总股本 | 待提取 |
| 绿鞋 (超额配股权) | 否 |
| 稳定价格操作人 (绿鞋) | — |
| 基石占比 | 45.1% |
| 回拨档位 | 待提取 |
| 保留重新分配权力 | 否 |
| 全球发售募资总额 | HK$ 1,727,325,000 |
申购档位
最小申购单位：1 手。申购金额 ≤ HK$ 5,000,000 为甲组，> HK$ 5,000,000 为乙组。
甲组
| 申购手数 | 申购股数 | 申请金额 (HKD) |
|---|---|---|
| 1 手 | 100 | HK$ 20,250 |
| 2 手 | 200 | HK$ 40,500 |
| 3 手 | 300 | HK$ 60,750 |
| 4 手 | 400 | HK$ 81,000 |
| 5 手 | 500 | HK$ 101,250 |
| 6 手 | 600 | HK$ 121,500 |
| 7 手 | 700 | HK$ 141,750 |
| 8 手 | 800 | HK$ 162,000 |
| 9 手 | 900 | HK$ 182,250 |
| 10 手 | 1,000 | HK$ 202,500 |
| 15 手 | 1,500 | HK$ 303,750 |
| 20 手 | 2,000 | HK$ 405,000 |
| 25 手 | 2,500 | HK$ 506,250 |
| 30 手 | 3,000 | HK$ 607,500 |
| 35 手 | 3,500 | HK$ 708,750 |
| 40 手 | 4,000 | HK$ 810,000 |
| 45 手 | 4,500 | HK$ 911,250 |
| 50 手 | 5,000 | HK$ 1,012,500 |
| 60 手 | 6,000 | HK$ 1,215,000 |
| 70 手 | 7,000 | HK$ 1,417,500 |
| 80 手 | 8,000 | HK$ 1,620,000 |
| 90 手 | 9,000 | HK$ 1,822,500 |
| 100 手 | 10,000 | HK$ 2,025,000 |
| 150 手 | 15,000 | HK$ 3,037,500 |
| 200 手 | 20,000 | HK$ 4,050,000 |
乙组
| 申购手数 | 申购股数 | 申请金额 (HKD) |
|---|---|---|
| 250 手 | 25,000 | HK$ 5,062,500 |
| 500 手 | 50,000 | HK$ 10,125,000 |
| 750 手 | 75,000 | HK$ 15,187,500 |
| 1,000 手 | 100,000 | HK$ 20,250,000 |
| 2,000 手 | 200,000 | HK$ 40,500,000 |
| 3,000 手 | 300,000 | HK$ 60,750,000 |
| 4,000 手 | 400,000 | HK$ 81,000,000 |
| 5,000 手 | 500,000 | HK$ 101,250,000 |
| 6,000 手 | 600,000 | HK$ 121,500,000 |
| 7,000 手 | 700,000 | HK$ 141,750,000 |
| 8,530 手 | 853,000 | HK$ 172,732,500 |
入通分析
| 港股流通值 | 575亿港元 |
|---|---|
| 分析结果 | 已纳入港股通 (both, shenzhen, shanghai) |
估值与财务
| 发行后市值 (按发售价) | 待提取 |
|---|---|
| 上市前估值 (最后一轮融资) | 未披露 |
| 市盈率 | 未披露 |
| 盈利情况 | 待提取 |
| 期末现金结余 | 待提取 |
| 上市成本 | 待提取 |
| 上市成本占募资比例 | 待提取 |
| 首次公开发售前投资总额 | 待提取 |
首日表现
| 首日收盘价 | HK$ 290.0 |
|---|---|
| 首日开盘价 | HK$ 262.0 |
| 首日涨跌幅 | 43.21% |
| 首日成交量 | 16058900.0 |
| 首日成交额 | 4333990000.0 |
募集资金用途
| 款项用途 | 1、約66%或2172百萬港元將用于提升端到端供應鏈的廣度和深度； 2、約12%或395百萬港元將用于品牌和IP的建設和推廣； 3、約12%或395百萬港元將用于加強各個業務環節的數字化和智能化能力； 4、約10%或329百萬港元將用于營運資金和其他一般企業用途。 |
|---|
承销团
联席保荐人 (3)
整体协调人 (6)
联席账簿管理人 (8)
联席牵头经办人 (8)
基石投资者
| # | 投资者名称 | 投资金额 | 认购股份 | 占发售股份% | 占总股本% | 锁定期 | 预计解禁 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Hillhouse Funds | 233,664,750 HKD | — | 6.76% | — | 6 个月 | 2025-09-03 |
| 2 | HSG Growth VI Holdco F, Ltd. | 467,329,500 HKD | — | 13.53% | — | 6 个月 | 2025-09-03 |
| 3 | Long-Z Fund I, LP | 77,881,500 HKD | — | 2.25% | — | 6 个月 | 2025-09-03 |
| 4 | M&G Investments | 467,329,500 HKD | — | 13.53% | — | 6 个月 | 2025-09-03 |
| 5 | Persistence Growth Limited | 311,546,250 HKD | — | 9.02% | — | 6 个月 | 2025-09-03 |
董事及管理层
| 董事会主席 | 張紅超 |
|---|---|
| 公司秘书 | 陳翊新,鄧景賢 |
暂无董事数据。
主要股东
| 主要股东及持股 | 張紅超(40.84%),張紅甫(40.84%) |
|---|
AI
AI Analysis
Market Sentiment
蜜雪集团（02097）公开认购获5258.21倍超额认购，市场热度异常火爆。最终发售价定在202.5港元，整体中签率仅26.5%，反映出极高的投资者参与热情。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
Tier Analysis
甲尾档位（申请20000手）期望中签约0.6992手，而乙头档位（申请25000手）期望仅0.3手，出现甲尾中签高于乙头的罕见倒挂。这反映出更高资金投入的乙组实际获配效率反而不及甲组，或与回拨机制和分配规则有关。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
Demographics
本次申购人口统计数据缺失，无法分析内地与香港投资者占比或地区集中度等模式。建议以港交所官方文件为准。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
