IPO时间线 原始事实
券商截止申购
上午截止
港交所截止招股
中午12:00截止
券商公布中签 (T-2)
下午起部分券商陆续公布
暗盘交易 (T-1)
下午
港交所公布配发 (T-1)
夜晚
过户处公布配发 (T-1)
夜晚
上市日 (T)
首日挂牌交易
公司概览
| 股票名称 | 海伟股份 |
|---|---|
| 股票代码 | 09609 |
| 公司全称 | 河北海伟电子新材料科技股份有限公司 |
| 行业 | 工业制造 |
| 主营业务 | 我们是中国第二大的电容器薄膜制造商，主要生产及销售电容器基膜及金属化膜，产品为薄膜电容器的关键组成部分，终端应用包括新能源汽车、新能源电力系统、工业设备及家用电器。 |
| 上市日期 | 2025-11-28 |
| 发售章程规则 | 新规 (2025年8月后) |
| 上市规则章节 | 待提取 |
| 同股不同权 | 否 |
| 公司地址 (中国内地) | 中国 河北省 衡水市 景县经济技术开发区 |
| 公司地址 (香港) | 香港 湾仔 皇后大道东248 号 大新金融中心40 楼 |
| 注册地 | 待提取 |
| 上市方式 | 待提取 |
| 上市板块 | 主板 |
| 公司网站 | haiwei.net |
| 股份过户登记处 | 卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited) |
| 过户处联系方式 | (852)2980 1333 |
| A股/美股二次上市 | 否 |
发售信息
| 发售机制 | 机制B |
|---|---|
| 发售价 | HK$ 14.28 / 股 |
| 招股价区间 | 仅确定发售价，无区间 |
| 每手股数 | 200 股 |
| 入场费 | HK$ 2,856 |
| 面值 | RMB 1.0 / 股 |
| 招股期间 | 2025-11-20 至 2025-11-25 |
| 全球发售股数 | 35,456,000 股 |
| 香港公开发售股数 (初始) | 3,083,200 股 (10.0%) |
| 公开发售手数 (初始) | 15,416手 (甲组7,708手，乙组7,708手) |
| 国际配售股数 (初始) | 27,748,200 股 (90.0%) |
| 发行比例 | ~22.94% |
| 发行后总股本 | 154,543,287 股 |
| 绿鞋 (超额配股权) | 是 |
| 稳定价格操作人 (绿鞋) | 中金中国国际金融香港证券有限公司 CE AEN894 |
| 基石占比 | 42.7% |
| 回拨档位 | 机制B-无回补 |
| 保留重新分配权力 | 否 |
| 全球发售募资总额 | HK$ 506,311,680 |
申购档位
最小申购单位：1 手。申购金额 ≤ HK$ 5,000,000 为甲组，> HK$ 5,000,000 为乙组。
甲组
| 申购手数 | 申购股数 | 申请金额 (HKD) |
|---|---|---|
| 1 手 | 200 | HK$ 2,856 |
| 2 手 | 400 | HK$ 5,712 |
| 3 手 | 600 | HK$ 8,568 |
| 4 手 | 800 | HK$ 11,424 |
| 5 手 | 1,000 | HK$ 14,280 |
| 6 手 | 1,200 | HK$ 17,136 |
| 7 手 | 1,400 | HK$ 19,992 |
| 8 手 | 1,600 | HK$ 22,848 |
| 9 手 | 1,800 | HK$ 25,704 |
| 10 手 | 2,000 | HK$ 28,560 |
| 15 手 | 3,000 | HK$ 42,840 |
| 20 手 | 4,000 | HK$ 57,120 |
| 25 手 | 5,000 | HK$ 71,400 |
| 30 手 | 6,000 | HK$ 85,680 |
| 35 手 | 7,000 | HK$ 99,960 |
| 40 手 | 8,000 | HK$ 114,240 |
| 45 手 | 9,000 | HK$ 128,520 |
| 50 手 | 10,000 | HK$ 142,800 |
| 100 手 | 20,000 | HK$ 285,600 |
| 150 手 | 30,000 | HK$ 428,400 |
| 200 手 | 40,000 | HK$ 571,200 |
| 250 手 | 50,000 | HK$ 714,000 |
| 300 手 | 60,000 | HK$ 856,800 |
| 350 手 | 70,000 | HK$ 999,600 |
| 400 手 | 80,000 | HK$ 1,142,400 |
| 450 手 | 90,000 | HK$ 1,285,200 |
| 500 手 | 100,000 | HK$ 1,428,000 |
| 1,000 手 | 200,000 | HK$ 2,856,000 |
| 1,500 手 | 300,000 | HK$ 4,284,000 |
乙组
| 申购手数 | 申购股数 | 申请金额 (HKD) |
|---|---|---|
| 2,000 手 | 400,000 | HK$ 5,712,000 |
| 2,500 手 | 500,000 | HK$ 7,140,000 |
| 3,000 手 | 600,000 | HK$ 8,568,000 |
| 3,500 手 | 700,000 | HK$ 9,996,000 |
| 4,000 手 | 800,000 | HK$ 11,424,000 |
| 4,500 手 | 900,000 | HK$ 12,852,000 |
| 5,000 手 | 1,000,000 | HK$ 14,280,000 |
| 6,000 手 | 1,200,000 | HK$ 17,136,000 |
| 7,708 手 | 1,541,600 | HK$ 22,014,048 |
港股通纳入分析
| 26Q4常规检讨 | |
| 入通路径 | 常规路径 |
|---|---|
| 港股市值 | 5.0亿港元 |
| 估算门槛 | 94亿港元 |
| 分析结果 | 港股市值不达标，需涨 1808% |
估值与财务
| 发行后市值 (按发售价) | HK$ 2,206,878,138 |
|---|---|
| H股市值 (按发售价) | HK$ 920,710,696 |
| 上市前估值 (最后一轮融资) | 未披露 |
| 市盈率 | 约19.6倍（按发售价14.28港元及2024年每股盈利计算） |
| 盈利情况 | 盈利约人民币82.0百万元（2024年） |
| 期末现金结余 | 人民币204,200,000元 |
| 上市成本 | ~HK$ 51,900,000 |
| 上市成本占募资比例 | ~11.8% |
| 首次公开发售前投资总额 | 待提取 |
| 首日收盘价 | HK$ 11.0 |
|---|---|
| 首日开盘价 | HK$ 13.5 |
| 首日涨跌幅 | -22.97% |
| 首日成交量 | 16128800.0 |
| 首日成交额 | 220688000.0 |
| 款项用途 | 1、約82.0%或318.9百萬港元（相當于約人民幣290.7百萬元）預期將用于進一步擴大產能；
2、約5.0%或19.4百萬港元（相當于約人民幣17.7百萬元）預期將用于提升研發能力；
3、約3.0%或11.7百萬港元（相當于約人民幣10.6百萬元）預期將用于銷售及營銷活動；
4、約10.0%或38.9百萬港元（相當于約人民幣35.4百萬元）預期將用作營運資金及用于其他一般企業用途。 |
承销团
独家保荐人 (1)
中金中国国际金融香港证券有限公司 CE AEN894(独家)
联席全球协调人 (6)
联席账簿管理人 (8)
联席牵头经办人 (8)
资本市场中介人 (8)
穩定價格操作人 (1)
中金中国国际金融香港证券有限公司 CE AEN894
服务提供商
| 角色 | 机构 |
|---|---|
| 本公司法律顾问 |
普衡律师事务所（香港）有限法律责任合伙 中伦律师事务所 |
| 保荐人/包销商法律顾问 |
竞天公诚律师事务所有限法律责任合伙 通商律师事务所 |
| 核数师兼申报会计师 | 德勤•关黄陈方会计师行 |
| 行业顾问 | 灼识企业管理咨询（上海）有限公司 |
| 收款银行 |
中国建设银行（亚洲）股份有限公司 中国银行（香港）有限公司 |
基石投资者
| # | 投资者名称 | 投资金额 | 认购股份 | 占发售股份% | 占总股本% | 锁定期 | 预计解禁 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 汇兴丽海有限公司 | 216,042,120 HKD | — | 42.67% | — | 6 个月 | 2026-05-28 |
董事及管理层
| 职务 | 中文名 | 英文名 |
|---|---|---|
| 董事会主席 | 宋文兰 | Mr. Song Wenlan |
| 公司秘书 | 盛智宣 | Mr. Sheng Zhixuan |
暂无董事数据。
主要股东
| 主要股东及持股 | 宋文兰先生（直接及通过海伟财务、昌瑞咨询、嘉科咨询）持有约61.74%股份（全球发售完成后），为控股股东。 |
|---|
AI
AI 市场洞察
AI解读
deepseek-v4-pro · AI生成
市场情绪
海伟股份公开发售超额认购5426.27倍，市场情绪极度狂热，有效申请超16.5万份，最终中签率仅10.69%。最终发售价每股14.28港元，定价未提及上下限，显示供不应求的炽热氛围。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
申购档位分析
甲尾档位总申购30万手，期望中签仅0.3219手；乙头档位总申购40万手，期望中签0.6手，乙头期望中签略高于甲尾，显示大额申购在甲组未获额外优势。各档位实际获配极低，资金效率不高。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。券商手续费结构各异，实际成本可能不同。）
申购人群画像
内地投资者占比高达65.5%，显示中国内地资金对本股高度关注；男性参与比例60.3%，女性39.7%，平均年龄43.9岁，表明申购人群以中年男性为主。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。数据可能存在来源文件错误或遗漏，请以港交所官方文件为准。）
