公司概覽
| 股票名稱 | 天福 |
|---|---|
| 股票代碼 | 06868 |
| 公司全稱 | 待提取 |
| 行業 | 消費零售 |
| 主營業務 | 我們是中國領先的傳統中式茶產品企業，從事各類茶產品的銷售及營銷以及產品理念、口味及包裝設計的發展。我們的主要產品爲茶葉、茶食品及茶具，並通過自有及第三方零售門市及專賣點的全國性網絡出售該等產品。 |
| 上市日期 | 2011-09-26 |
| 發售章程規則 | 舊規 |
| 上市規則章節 | 待提取 |
| 同股不同權 | 否 |
| 公司地址 (中國內地) | 中國福建省廈門市嘉禾路25號新景中心C座2901室 |
| 公司地址 (香港) | 待提取 |
| 註冊地 | 待提取 |
| 上市方式 | 待提取 |
| 上市板塊 | 主板 |
| 公司網站 | www.tenfu.com |
| 股份過戶登記處 | 香港中央證券登記有限公司 (Computershare Hong Kong Investor Services Limited) |
| 過戶處聯繫方式 | (852)2862 8628 |
| A股/美股二次上市 | 否 |
發售信息
| 發售機制 | 機制A |
|---|---|
| 發售價 | HK$ 6.00 / 股 |
| 招股價區間 | 待提取 |
| 每手股數 | 待提取 |
| 入場費 | 待提取 |
| 面值 | 待提取 |
| 招股期間 | 2011-09-19 至 2011-09-19 |
| 全球發售股數 | 208,620,000 股 |
| 香港公開發售股數 (初始) | 20,862,000 股 (10.0%) |
| 公開發售手數 (初始) | 待提取 |
| 國際配售股數 (初始) | 187,758,000 股 (90.0%) |
| 發行比例 | ~10.0% |
| 發行後總股本 | 1,227,207,460 股 |
| 綠鞋 (超額配股權) | 是 |
| 穩定價格操作人 (綠鞋) | 待提取 |
| 基石佔比 | 35.0% |
| 回撥檔位 | 待提取 |
| 保留重新分配權力 | 是 |
| 全球發售募資總額 | HK$ 1,251,720,000 |
港股通納入分析
| 26Q4常規檢討 | |
| 入通路徑 | 常規路徑 |
|---|---|
| 港股市值 | 29億港元 |
| 估算門檻 | 94億港元 |
| 分析結果 | 港股市值不達標，需漲 222% |
估值與財務
| 發行後市值 (按發售價) | 待提取 |
|---|---|
| 上市前估值 (最後一輪融資) | 未披露 |
| 市盈率 | 未披露 |
| 盈利情況 | 盈利約人民幣223.0百萬元 |
| 期末現金結餘 | 人民幣450.7百萬元 |
| 上市成本 | ~HK$ 91 |
| 上市成本佔募資比例 | 待提取 |
| 首次公開發售前投資總額 | 待提取 |
財務數據
單位:
千元
人民幣
損益表
| 項目 | 2008 | 2009 | 2010 | 2011-03 |
|---|---|---|---|---|
| 收益 | 570,963 | 692,715 | 1,246,993 | 459,567 |
| 銷售成本 | -314,847 | -389,343 | -557,264 | -179,971 |
| 毛利 | 256,116 | 303,372 | 689,729 | 279,596 |
| 其他收入及收益淨額 | 2,920 | 4,939 | 9,019 | 834 |
| 銷售及分銷開支 | -65,850 | -53,747 | -272,621 | -110,295 |
| 行政開支 | -40,269 | -55,144 | -107,143 | -37,018 |
| 經營溢利 | 150,620 | 201,292 | 321,306 | 133,286 |
| 財務成本淨額 | -9,118 | -8,975 | -8,845 | -4,775 |
| 應占聯營及合營公司溢利 | 1,192 | 916 | 1,246 | 317 |
| 除稅前溢利 | 142,694 | 193,233 | 313,707 | 128,828 |
| 所得稅開支 | -33,470 | -54,301 | -90,683 | -34,340 |
| 年內溢利 | 109,224 | 138,932 | 223,024 | 94,488 |
| 母公司擁有人應占溢利 | 109,224 | 138,932 | 223,024 | 94,488 |
資產負債表
| 項目 | 2008 | 2009 | 2010 | 2011-03 |
|---|---|---|---|---|
| 現金及現金等價物 | 21,767 | 141,171 | 450,685 | 410,644 |
| 應收賬款及票據 | 253,976 | 402,245 | 354,069 | 191,678 |
| 存貨 | 148,636 | 190,937 | 299,173 | 267,209 |
| 流動資產 | 434,615 | 763,613 | 1,178,025 | 991,792 |
| 總資產 | 716,170 | 1,034,597 | 1,526,728 | 1,416,820 |
| 流動負債 | 297,444 | 464,679 | 847,821 | 642,888 |
| 總負債 | 302,657 | 482,138 | 863,036 | 658,640 |
| 權益總額 | 413,513 | 552,459 | 663,692 | 758,180 |
| 母公司擁有人應占權益 | 413,513 | 552,459 | 663,692 | 758,180 |
| 有息借款 | 143,000 | 260,000 | 399,714 | 351,209 |
現金流量表
| 項目 | 2008 | 2009 | 2010 | 2011-03 |
|---|---|---|---|---|
| 經營活動現金淨額 | 10,633 | 114,883 | 42,331 | 220,790 |
| 投資活動現金淨額 | -61,124 | -99,795 | 73,442 | -99,083 |
| 融資活動現金淨額 | 53,151 | 104,316 | 195,125 | -160,889 |
| 現金及現金等價物增加淨額 | 2,660 | 119,404 | 310,898 | -39,182 |
| 購置物業、廠房及設備 | -50,505 | -24,459 | -79,610 | -91,889 |
損益表
資產負債表
現金流量表
數據來源：招股書會計師報告及經審計綜合財務報表
| 首日收盤價 | HK$ 5.78 |
|---|---|
| 首日開盤價 | HK$ 6.0 |
| 首日漲跌幅 | -3.67% |
| 首日成交量 | 50477500.0 |
| 首日成交額 | 295829000.0 |
| 款項用途 | 1、約40%用于在未來五年擴大和優化我們自有零售門市及專賣點的網絡；
2、約25%用于就經營符合我們標準的自有零售門市而收購店鋪物業；
3、約15%用于維持及推廣我們的品牌以及透過有效而有針對性的市場推廣及促銷活動；
4、約10%或111.9百萬港元，用于在合適收購機會出現及╱或物色到符合我們標準的合適建設用地時主要擴大我們茶葉包裝及茶食品生產及包裝設施的產能；
5、余額（不超過我們所得款項凈額的10%）用于撥付我們的營運資金及用作其他一般公司用途以及改善我們的資本結構。 |
承銷團
基石投資者
| # | 投資者名稱 | 投資金額 | 認購股份 | 佔發售股份% | 佔總股本% | 鎖定期 | 預計解禁 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | General Atlantic Singapore Fund Pte. Ltd. | 438,102,000 HKD | — | 35.00% | — | 6 個月 | 2012-03-26 |
董事及管理層
| 職務 | 中文名 | 英文名 |
|---|---|---|
| 董事會主席 | 李瑞河 | — |
| 公司秘書 | 何百全 | — |
暫無董事數據。
主要股東
| 主要股東及持股 | 李瑞河先生通過Discerning Group Limited持有約15.38%；李家麟先生通過KCL信託持有約30.76%；General Atlantic Singapore Fund Pte. Ltd.持有約5.95%。 |
|---|
