IPO時間線 原始事實
券商截止申購
上午截止
港交所截止招股
中午12:00截止
券商公佈中籤 (T-2)
下午起部分券商陸續公佈
暗盤交易 (T-1)
下午
港交所公佈配發 (T-1)
夜晚
過戶處公佈配發 (T-1)
夜晚
上市日 (T)
首日掛牌交易
跨市場價格對比
| 其他上市市場 | Shenzhen (SZSE) |
|---|---|
| 其他市場股票代碼 | 301308 |
| H股發售價 | HK$ 236.00 |
| 其他市場股價 | 加載中... |
| 參考匯率 | 加載中... |
| H股招股價相對其他市場折溢價 | 加載中... |
公司概覽
| 股票名稱 | 江波龍 |
|---|---|
| 股票代碼 | 09976 |
| 公司全稱 | 深圳市江波龍電子股份有限公司 |
| 行業 | 半導體 |
| 主營業務 | 獨立品牌半導體存儲器廠商，設計、開發、後端製造及銷售完整的存儲產品組合，涵蓋主控芯片及存儲芯片設計、固件開發、後端製造（包括系統級封裝、測試及組裝），面向消費級、企業級及工規級應用。 |
| 上市日期 | 2026-09-08 |
| 發售章程規則 | 新規 (2025年8月後) |
| 上市規則章節 | 待提取 |
| 同股不同權 | 否 |
| 公司地址 (中國內地) | 中國深圳市前海深港合作區南山街道聽海大道5059號鴻榮源前海金融中心二期B座2001、2201、2301 |
| 公司地址 (香港) | 中國香港新界沙田安睦街28號永得利中心7樓B室 |
| 註冊地 | 中國 |
| 上市方式 | 全球發售 |
| 上市板塊 | 主板 |
| 公司網站 | longsys.com |
| 股份過戶登記處 | 香港中央證券登記有限公司 (Computershare Hong Kong Investor Services Limited) |
| 過戶處聯繫方式 | 香港中央證券登記有限公司，香港灣仔皇后大道東183號合和中心17樓1712-1716號舖 |
| A股/美股二次上市 | 是 (A股) |
發售信息
| 發售機制 | 機制B |
|---|---|
| 發售價 | HK$ 236.00 / 股 |
| 招股價區間 | 僅確定發售價，無區間 |
| 每手股數 | 50 股 |
| 入場費 | HK$ 11,800 |
| 面值 | RMB 1.0 / 股 |
| 招股期間 | 2026-08-31 至 2026-09-03 |
| 全球發售股數 | 26,077,800 股 |
| 香港公開發售股數 (初始) | 2,607,800 股 (10.0%) |
| 公開發售手數 (初始) | 52,156手 (甲組26,078手，乙組26,078手) |
| 國際配售股數 (初始) | 23,470,000 股 (90.0%) |
| 發行比例 | ~10.0% |
| 發行後總股本 | 455,745,949 股 |
| 綠鞋 (超額配股權) | 是 |
| 穩定價格操作人 (綠鞋) | 中信里昂中信里昂證券有限公司 CE AAB893 |
| 基石佔比 | 18.9% |
| 回撥檔位 | 待提取 |
| 保留重新分配權力 | 是 |
| 全球發售募資總額 | HK$ 6,154,360,800 |
申購檔位
最小申購單位：1 手。申購金額 ≤ HK$ 5,000,000 為甲組，> HK$ 5,000,000 為乙組。
甲組
| 申購手數 | 申購股數 | 申請金額 (HKD) |
|---|---|---|
| 1 手 | 50 | HK$ 11,800 |
| 2 手 | 100 | HK$ 23,600 |
| 3 手 | 150 | HK$ 35,400 |
| 4 手 | 200 | HK$ 47,200 |
| 5 手 | 250 | HK$ 59,000 |
| 6 手 | 300 | HK$ 70,800 |
| 7 手 | 350 | HK$ 82,600 |
| 8 手 | 400 | HK$ 94,400 |
| 9 手 | 450 | HK$ 106,200 |
| 10 手 | 500 | HK$ 118,000 |
| 12 手 | 600 | HK$ 141,600 |
| 14 手 | 700 | HK$ 165,200 |
| 16 手 | 800 | HK$ 188,800 |
| 18 手 | 900 | HK$ 212,400 |
| 20 手 | 1,000 | HK$ 236,000 |
| 40 手 | 2,000 | HK$ 472,000 |
| 60 手 | 3,000 | HK$ 708,000 |
| 80 手 | 4,000 | HK$ 944,000 |
| 100 手 | 5,000 | HK$ 1,180,000 |
| 120 手 | 6,000 | HK$ 1,416,000 |
| 140 手 | 7,000 | HK$ 1,652,000 |
| 160 手 | 8,000 | HK$ 1,888,000 |
| 180 手 | 9,000 | HK$ 2,124,000 |
| 200 手 | 10,000 | HK$ 2,360,000 |
| 400 手 | 20,000 | HK$ 4,720,000 |
乙組
| 申購手數 | 申購股數 | 申請金額 (HKD) |
|---|---|---|
| 600 手 | 30,000 | HK$ 7,080,000 |
| 800 手 | 40,000 | HK$ 9,440,000 |
| 1,000 手 | 50,000 | HK$ 11,800,000 |
| 1,200 手 | 60,000 | HK$ 14,160,000 |
| 1,400 手 | 70,000 | HK$ 16,520,000 |
| 1,600 手 | 80,000 | HK$ 18,880,000 |
| 1,800 手 | 90,000 | HK$ 21,240,000 |
| 2,000 手 | 100,000 | HK$ 23,600,000 |
| 4,000 手 | 200,000 | HK$ 47,200,000 |
| 6,000 手 | 300,000 | HK$ 70,800,000 |
| 8,000 手 | 400,000 | HK$ 94,400,000 |
| 10,000 手 | 500,000 | HK$ 118,000,000 |
| 15,000 手 | 750,000 | HK$ 177,000,000 |
| 20,000 手 | 1,000,000 | HK$ 236,000,000 |
| 26,078 手 | 1,303,900 | HK$ 307,720,400 |
港股通納入分析
| 港股市值 | 43億港元 |
|---|---|
| 分析結果 | 已納入港股通 (both) |
估值與財務
| 發行後市值 (按發售價) | HK$ 107,556,043,964 |
|---|---|
| H股市值 (按發售價) | HK$ 6,154,360,800 |
| 上市前估值 (最後一輪融資) | 未披露 |
| 市盈率 | 未披露 |
| 盈利情況 | 盈利約人民幣1,497.8百萬元 |
| 期末現金結餘 | 人民幣1,468,811千元 |
| 上市成本 | ~HK$ 254,100,000 |
| 上市成本佔募資比例 | ~4.0% |
| 首次公開發售前投資總額 | 待提取 |
| 首日收盤價 | 加載中... |
|---|---|
| 款項用途 | 約78.3%用於增強關鍵領域（包括芯片設計及高級存儲產品開發）的獨立研發及創新能力，其中約43.2%用於擴充研發團隊，約18.9%用於購買研發設備、軟件許可及承擔流片成本。 |
承銷團
聯席全球協調人 (4)
聯席賬簿管理人 (7)
聯席牽頭經辦人 (7)
資本市場中介人 (8)
穩定價格操作人 (1)
中信里昂中信里昂證券有限公司 CE AAB893
服務提供商
| 角色 | 機構 |
|---|---|
| 本公司法律顧問 |
瑞生國際律師事務所有限法律責任合夥 中倫律師事務所 Hogan Lovells Cadwalader International LLP |
| 保薦人/包銷商法律顧問 |
凱易律師事務所 競天公誠律師事務所 |
| 核數師兼申報會計師 | 安永會計師事務所 |
| 行業顧問 | 灼識行業諮詢有限公司 |
| 收款銀行 | 滙豐香港上海滙豐銀行有限公司 CE AAA523 |
基石投資者
| # | 投資者名稱 | 投資金額 | 認購股份 | 佔發售股份% | 佔總股本% | 鎖定期 | 預計解禁 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 傳音國際有限公司 | 25,000,000 USD | 814,950 | 3.13% | 0.18% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 2 | 裕豐 | 10,000,000 USD | 325,950 | 1.25% | 0.07% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 3 | 裕豐有限合夥基金 | 10,000,000 USD | 325,950 | 1.25% | 0.07% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 4 | 中信資管香港 | 150,000,000 HKD | 623,400 | 2.39% | 0.14% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 5 | AHGO SPC | 12,750,000 USD | 415,600 | 1.59% | 0.09% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 6 | 聯想 | 10,000,000 USD | 325,950 | 1.25% | 0.07% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 7 | 藍思科技香港 | 10,000,000 USD | 325,950 | 1.25% | 0.07% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 8 | 香港君正 | 10,000,000 USD | 325,950 | 1.25% | 0.07% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 9 | 巨源國際 | 10,000,000 USD | 325,950 | 1.25% | 0.07% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 10 | 七彩虹科技 | 75,000,000 HKD | 311,700 | 1.20% | 0.07% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 11 | 香港宏芯宇 | 56,000,000 HKD | 232,750 | 0.89% | 0.05% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 12 | Huadeng Technology | 5,000,000 USD | 162,950 | 0.62% | 0.04% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 13 | Wind Sabre | 5,000,000 USD | 162,950 | 0.62% | 0.04% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 14 | 常青科技 | 5,000,000 USD | 162,950 | 0.62% | 0.04% | 6 個月 | 2027-03-08 |
| 15 | 華曦達香港 | 20,000,000 HKD | 83,100 | 0.32% | 0.02% | 6 個月 | 2027-03-08 |
董事及管理層
| 職務 | 中文名 | 英文名 |
|---|---|---|
| 董事會主席 | 蔡華波 | — |
| 公司秘書 | 許剛翎、蔡鳳儀 | — |
暫無董事數據。
主要股東
| 主要股東及持股 | 控股股東蔡華波先生及蔡女士合共持有約41.14%投票權（緊隨全球發售完成後約38.79%） |
|---|
