IPO時間線 原始事實
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夜晚
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夜晚
上市日 (T)
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公司概覽
| 股票名稱 | 诺比侃 |
|---|---|
| 股票代碼 | 02635 |
| 公司全稱 | 諾比侃人工智能科技（成都）股份有限公司 |
| 行業 | 人工智能 |
| 主營業務 | 我們主要於中國爲鐵路運營及電網公司研發及銷售監測與檢測產品及解決方案，以及其他城市治理解決方案。我們主要提供基於全面的AI行業模型的軟硬件一體化解決方案，用於監測、檢測和運維等用途。 |
| 上市日期 | 2025-12-23 |
| 發售章程規則 | 新規 (2025年8月後) |
| 上市規則章節 | 待提取 |
| 同股不同權 | 否 |
| 公司地址 (中國內地) | 中國 四川省 成都市 武侯區 萬壽西路282號 附201號2層 |
| 公司地址 (香港) | 香港 銅鑼灣 勿地臣街1號 時代廣場 2座31樓 |
| 註冊地 | 中國 |
| 上市方式 | 全球發售 |
| 上市板塊 | 主板 |
| 公司網站 | www.nuobikan.com |
| 股份過戶登記處 | 卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited) |
| 過戶處聯繫方式 | (852)2980 1333 |
| A股/美股二次上市 | 否 |
發售信息
| 發售機制 | 機制B |
|---|---|
| 發售價 | HK$ 80.00 / 股 |
| 招股價區間 | 僅確定發售價，無區間 |
| 每手股數 | 50 股 |
| 入場費 | HK$ 4,000 |
| 面值 | RMB 1.0 / 股 |
| 招股期間 | 2025-12-15 至 2025-12-18 |
| 全球發售股數 | 3,786,600 股 |
| 香港公開發售股數 (初始) | 378,700 股 (10.0%) |
| 公開發售手數 (初始) | 7,574手 (甲組3,787手，乙組3,787手) |
| 國際配售股數 (初始) | 3,407,900 股 (90.0%) |
| 發行比例 | ~10.0% |
| 發行後總股本 | 37,866,600 股 |
| 綠鞋 (超額配股權) | 是 |
| 穩定價格操作人 (綠鞋) | 中金中國國際金融香港證券有限公司 CE AEN894 |
| 基石佔比 | 無基石投資者 |
| 回撥檔位 | 機制B-無回補 |
| 保留重新分配權力 | 否 |
| 全球發售募資總額 | HK$ 302,928,000 |
申購檔位
最小申購單位：1 手。申購金額 ≤ HK$ 5,000,000 為甲組，> HK$ 5,000,000 為乙組。
甲組
| 申購手數 | 申購股數 | 申請金額 (HKD) |
|---|---|---|
| 1 手 | 50 | HK$ 4,000 |
| 2 手 | 100 | HK$ 8,000 |
| 3 手 | 150 | HK$ 12,000 |
| 4 手 | 200 | HK$ 16,000 |
| 5 手 | 250 | HK$ 20,000 |
| 6 手 | 300 | HK$ 24,000 |
| 7 手 | 350 | HK$ 28,000 |
| 8 手 | 400 | HK$ 32,000 |
| 9 手 | 450 | HK$ 36,000 |
| 10 手 | 500 | HK$ 40,000 |
| 12 手 | 600 | HK$ 48,000 |
| 14 手 | 700 | HK$ 56,000 |
| 16 手 | 800 | HK$ 64,000 |
| 18 手 | 900 | HK$ 72,000 |
| 20 手 | 1,000 | HK$ 80,000 |
| 30 手 | 1,500 | HK$ 120,000 |
| 40 手 | 2,000 | HK$ 160,000 |
| 50 手 | 2,500 | HK$ 200,000 |
| 60 手 | 3,000 | HK$ 240,000 |
| 70 手 | 3,500 | HK$ 280,000 |
| 80 手 | 4,000 | HK$ 320,000 |
| 90 手 | 4,500 | HK$ 360,000 |
| 100 手 | 5,000 | HK$ 400,000 |
| 120 手 | 6,000 | HK$ 480,000 |
| 140 手 | 7,000 | HK$ 560,000 |
| 160 手 | 8,000 | HK$ 640,000 |
| 180 手 | 9,000 | HK$ 720,000 |
| 200 手 | 10,000 | HK$ 800,000 |
| 400 手 | 20,000 | HK$ 1,600,000 |
| 600 手 | 30,000 | HK$ 2,400,000 |
| 800 手 | 40,000 | HK$ 3,200,000 |
| 1,000 手 | 50,000 | HK$ 4,000,000 |
| 1,200 手 | 60,000 | HK$ 4,800,000 |
乙組
| 申購手數 | 申購股數 | 申請金額 (HKD) |
|---|---|---|
| 1,400 手 | 70,000 | HK$ 5,600,000 |
| 1,600 手 | 80,000 | HK$ 6,400,000 |
| 1,800 手 | 90,000 | HK$ 7,200,000 |
| 2,000 手 | 100,000 | HK$ 8,000,000 |
| 2,400 手 | 120,000 | HK$ 9,600,000 |
| 2,800 手 | 140,000 | HK$ 11,200,000 |
| 3,200 手 | 160,000 | HK$ 12,800,000 |
| 3,787 手 | 189,350 | HK$ 15,148,000 |
港股通納入分析
| 港股市值 | 301億港元 |
|---|---|
| 分析結果 | 已納入港股通 (both) |
估值與財務
| 發行後市值 (按發售價) | HK$ 3,029,328,000 |
|---|---|
| H股市值 (按發售價) | HK$ 2,434,766,240 |
| 上市前估值 (最後一輪融資) | 未披露 |
| 市盈率 | 約21.1倍（按發售價80港元及2024年每股盈利計算） |
| 盈利情況 | 盈利約人民幣115.4百萬元 |
| 期末現金結餘 | 人民幣138,500,000元 |
| 上市成本 | ~HK$ 45,500,000 |
| 上市成本佔募資比例 | ~12.9% |
| 首次公開發售前投資總額 | 約人民幣355.0百萬元 |
| 首日收盤價 | HK$ 371.0 |
|---|---|
| 首日開盤價 | HK$ 319.8 |
| 首日漲跌幅 | 363.75% |
| 首日成交量 | 868750.0 |
| 首日成交額 | 224406000.0 |
| 款項用途 | 1、約40.0%或122.7百萬港元將用于進行及加強核心技術的繼續研究，以鞏固技術能力以及產品及服務功能的基礎；
2、約40.0%或122.7百萬港元將用于建設研發技術中心和新總部基地；
3、約10.0%或30.7百萬港元將用于尋求潛在的戰略投資及收購機會，以實施優化產品及解決方案的長期增長策略，并擴大及╱或滲透覆蓋的終端客戶行業；
4、約10.0%或30.7百萬港元將用作營運資金及一般公司用途。 |
承銷團
獨家保薦人 (1)
中金中國國際金融香港證券有限公司 CE AEN894（獨家）
整體協調人 (1)
中金中國國際金融香港證券有限公司 CE AEN894（獨家）
聯席全球協調人 (1)
中金中國國際金融香港證券有限公司 CE AEN894（獨家）
穩定價格操作人 (1)
中金中國國際金融香港證券有限公司 CE AEN894
服務提供商
| 角色 | 機構 |
|---|---|
| 合規顧問 | 浩德浩德融資有限公司 CE AGH102 |
基石投資者
本股票無基石投資者。
董事及管理層
| 職務 | 中文名 | 英文名 |
|---|---|---|
| 董事會主席 | 廖峪 | Mr. Liao Yu |
| 公司秘書 | 王麗 | Ms. Wang Li |
暫無董事數據。
主要股東
| 主要股東及持股 | 廖先生爲控股股東，持有17,427,967股股份（佔51.1%），包括其直接持有及通過鐵科創智、鐵科智能等受控制法團持有的權益，並與唐泰可、林仁輝、蘇茂才等一致行動人士共同持有。上海博將通過博將實體持有5,464,660股（佔16.0%）。 |
|---|
AI
AI 市場洞察
AI解讀
deepseek-v4-pro · AI生成
市場情緒
諾比侃以188.74倍超額認購、11.65%中籤率展現出極高熱度，最終發售價80港元（無定價區間披露），市場認購情緒火爆。散戶中籤難度遠高於同期新股，彰顯資金追逐AI概念的熱情。（以上爲AI基於歷史數據生成的評論。過往模式不保證未來結果。不構成投資建議。）
申購檔位分析
甲尾（申購4萬港元）期望中籤僅0.1799手，而乙頭（申購5萬港元）穩獲1手，呈現典型的甲尾低效、乙頭確定性更高的分佈特徵。因券商手續費結構各異，乙頭綜合資金效率可能優於甲尾，但實際成本需自行測算。（以上爲AI基於歷史數據生成的評論。過往模式不保證未來結果。不構成投資建議。）
申購人群畫像
持有人羣中內地參與率達67%，反映南下資金對AI標的偏好主導該股；男性佔比62.7%、平均年齡43.2歲，顯示申購羣體以中年男性爲主，風險偏好較高。地域集中度未披露，但內地高佔比暗示粵籍投資者可能佔先。（以上爲AI基於歷史數據生成的評論。過往模式不保證未來結果。不構成投資建議。）
