IPO时间线 原始事实
券商截止申购
上午截止
港交所截止招股
中午12:00截止
券商公布中签 (T-2)
下午起部分券商陆续公布
暗盘交易 (T-1)
下午
港交所公布配发 (T-1)
夜晚
过户处公布配发 (T-1)
夜晚
上市日 (T)
首日挂牌交易
公司概览
| 股票名称 | 首钢朗泽 |
|---|---|
| 股票代码 | 02553 |
| 公司全称 | 北京首钢朗泽科技股份有限公司 |
| 行业 | CCUS |
| 主营业务 | 我们是一家从事碳捕集、利用和封存行业（亦称为CCUS行业）的公司，主要专注于通过碳捕集和利用技术生产乙醇及微生物蛋白等低碳产品，并提供低碳综合性解决方案。 |
| 上市日期 | 2026-06-03 |
| 发售章程规则 | 新规 (2025年8月后) |
| 上市规则章节 | 待提取 |
| 同股不同权 | 否 |
| 公司地址 (中国内地) | 中国 北京市石景山区 田顺庄北路1号院 1号楼16层1601-6室 |
| 公司地址 (香港) | 香港 铜锣湾 勿地臣街1号 时代广场二座31楼 |
| 注册地 | 中国 |
| 上市方式 | 全球发售 |
| 上市板块 | 主板 |
| 公司网站 | www.bjsglt.com |
| 股份过户登记处 | 卓佳证券登记有限公司 (Tricor Investor Services Limited) |
| 过户处联系方式 | 卓佳证券登记有限公司 |
| A股/美股二次上市 | 否 |
发售信息
| 发售机制 | 机制B |
|---|---|
| 发售价 | HK$ 17.10 / 股 |
| 招股价区间 | 仅确定发售价，无区间 |
| 每手股数 | 200 股 |
| 入场费 | HK$ 3,420 |
| 面值 | RMB 1.0 / 股 |
| 招股期间 | 2026-05-26 至 2026-05-29 |
| 全球发售股数 | 40,000,000 股 |
| 香港公开发售股数 (初始) | 4,000,000 股 (10.0%) |
| 公开发售手数 (初始) | 20,000手 (甲组10,000手，乙组10,000手) |
| 国际配售股数 (初始) | 36,000,000 股 (90.0%) |
| 发行比例 | ~10.0% |
| 发行后总股本 | 400,000,000 股 |
| 绿鞋 (超额配股权) | 是 |
| 稳定价格操作人 (绿鞋) | 越秀越秀融资有限公司 CE BOA034 |
| 基石占比 | 无基石投资者 |
| 回拨档位 | 机制B：可酌情重新分配（无强制回拨） |
| 保留重新分配权力 | 是 |
| 全球发售募资总额 | HK$ 684,000,000 |
申购档位
最小申购单位：1 手。申购金额 ≤ HK$ 5,000,000 为甲组，> HK$ 5,000,000 为乙组。
甲组
| 申购手数 | 申购股数 | 申请金额 (HKD) |
|---|---|---|
| 1 手 | 200 | HK$ 3,420 |
| 2 手 | 400 | HK$ 6,840 |
| 3 手 | 600 | HK$ 10,260 |
| 4 手 | 800 | HK$ 13,680 |
| 5 手 | 1,000 | HK$ 17,100 |
| 6 手 | 1,200 | HK$ 20,520 |
| 7 手 | 1,400 | HK$ 23,940 |
| 8 手 | 1,600 | HK$ 27,360 |
| 9 手 | 1,800 | HK$ 30,780 |
| 10 手 | 2,000 | HK$ 34,200 |
| 15 手 | 3,000 | HK$ 51,300 |
| 20 手 | 4,000 | HK$ 68,400 |
| 25 手 | 5,000 | HK$ 85,500 |
| 30 手 | 6,000 | HK$ 102,600 |
| 35 手 | 7,000 | HK$ 119,700 |
| 40 手 | 8,000 | HK$ 136,800 |
| 45 手 | 9,000 | HK$ 153,900 |
| 50 手 | 10,000 | HK$ 171,000 |
| 100 手 | 20,000 | HK$ 342,000 |
| 150 手 | 30,000 | HK$ 513,000 |
| 200 手 | 40,000 | HK$ 684,000 |
| 250 手 | 50,000 | HK$ 855,000 |
| 300 手 | 60,000 | HK$ 1,026,000 |
| 350 手 | 70,000 | HK$ 1,197,000 |
| 400 手 | 80,000 | HK$ 1,368,000 |
| 450 手 | 90,000 | HK$ 1,539,000 |
| 500 手 | 100,000 | HK$ 1,710,000 |
| 1,000 手 | 200,000 | HK$ 3,420,000 |
乙组
| 申购手数 | 申购股数 | 申请金额 (HKD) |
|---|---|---|
| 1,500 手 | 300,000 | HK$ 5,130,000 |
| 2,000 手 | 400,000 | HK$ 6,840,000 |
| 2,500 手 | 500,000 | HK$ 8,550,000 |
| 3,000 手 | 600,000 | HK$ 10,260,000 |
| 3,500 手 | 700,000 | HK$ 11,970,000 |
| 4,000 手 | 800,000 | HK$ 13,680,000 |
| 4,500 手 | 900,000 | HK$ 15,390,000 |
| 5,000 手 | 1,000,000 | HK$ 17,100,000 |
| 10,000 手 | 2,000,000 | HK$ 34,200,000 |
港股通纳入分析
| 港股市值 | 46亿港元 |
|---|---|
| 分析结果 | 已纳入港股通 (both) |
估值与财务
| 发行后市值 (按发售价) | HK$ 6,840,000,000 |
|---|---|
| H股市值 (按发售价) | HK$ 4,218,717,111 |
| 上市前估值 (最后一轮融资) | 未披露 |
| 市盈率 | 不适用（公司处于亏损状态） |
| 盈利情况 | 亏损人民币324.9百万元 |
| 期末现金结余 | 人民币183,400,000元 |
| 上市成本 | ~HK$ 88,300,000 |
| 上市成本占募资比例 | ~12.91% |
| 首次公开发售前投资总额 | 待提取 |
| 首日收盘价 | 加载中... |
|---|---|
| 首日开盘价 | HK$ -- |
| 款项用途 | 1、約37.9%（或約107.9百萬港元）預計將于未來三年用于資助在內蒙古包頭建設和開發SAF生產設施的費用；
2、約21.2%（或約60.4百萬港元）預計將在未來兩年用于河北首朗二期生產設施；
3、約11.4%（或約32.4百萬港元）預計將用于未來三年內菌株、生產設備及工藝以及智能生產管理系統的研究與開發，以提升生產效率；
4、約14.1%（或約40.2百萬港元）預計將用于我們四個生產設施的技術升級；
5、約5.3%（或約15.1百萬港元）預計將用于未來三年內的新產品的開發；
6、約10.0%（或約28.4百萬港元）預計將用于一般公司用途和營運資金需求。 |
承销团
独家保荐人 (1)
越秀越秀融资有限公司 CE BOA034(独家)
整体协调人 (1)
越秀越秀证券有限公司 CE ABQ722
联席账簿管理人 (10)
联席牵头经办人 (10)
穩定價格操作人 (1)
越秀越秀融资有限公司 CE BOA034
服务提供商
| 角色 | 机构 |
|---|---|
| 本公司法律顾问 | 国枫律师事务所 |
| 保荐人/包销商法律顾问 |
天元律师事务所（有限法律责任合伙） 天元律师事务所 |
| 核数师兼申报会计师 | 安永会计师事务所 |
| 行业顾问 | 弗若斯特沙利文（北京）咨询有限公司上海分公司 |
| 收款银行 | 中信银行（国际）有限公司 |
基石投资者
本股票无基石投资者。
董事及管理层
| 职务 | 中文名 | 英文名 |
|---|---|---|
| 董事会主席 | 马力深 | — |
| 公司秘书 | 张珂 | — |
暂无董事数据。
主要股东
| 主要股东及持股 | 首钢集团直接持有本公司已发行股本总额约26.54%权益；NZ Tang Ming直接持有约9.48%权益；曹妃甸基金直接持有约3.54%权益。预期于上市后，首钢集团、NZ Tang Ming、董女士、Ye女士、昌发展新元、曹妃甸基金及首程融石将构成本公司的一组控股股东。 |
|---|
AI
AI 市场洞察
AI解读
deepseek-v4-pro · AI生成
市场情绪
首钢朗泽超额认购倍数高达1,421.54倍，反映市场认购极为火热。中签率仅20.04%，显示一手中签难度较大。最终发售价定为14.6港元，无强制回拨机制下股份重新分配，表明定价及分配存在弹性，市场情绪整体亢奋。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。）
申购档位分析
甲尾（申购20万股）期望中签0.1771手，乙头（申购30万股）期望中签0.2手，乙头中签略高于甲尾，偏差不大但资金门槛却高出近50%。甲尾资金效率相对更高，但乙头中签绝对值仅微弱提升，整体档位分布未出现显著异常。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。券商手续费结构各异，实际成本可能不同。）
申购人群画像
本次未提供申购人群的地域、性别或年龄分布数据，无法分析内地参与度等特征。人口统计信息缺失可能源于数据源限制，需以港交所官方文件为准。（以上为AI基于历史数据生成的评论。过往模式不保证未来结果。不构成投资建议。数据可能存在来源错误或遗漏。）
